🗺️ Meta의 AI 전략

AI 메가 투자의 역사에 또 하나의 챕터가 추가되었습니다. 이번 챕터는 Meta가 Alexander Wang과 Scale AI의 지분 49%를 143억 달러에 인수하며 시작됩니다. 이 유사 인수는 지난 10년간 가장 가치 있는 인수합병 중 하나로 기록될 것입니다(2000년대 이후 설립된 기업 기준).

보도가 사실이라면, Meta는 SSI의 CEO인 Daniel Gross와 그의 파트너인 Nat Friedman(전 GitHub CEO), 그리고 그들의 벤처 회사 지분을 확보하고 있습니다. 또한 Meta는 Ilya Sutskever의 SSI(최근 기업가치 320억 달러)와 Perplexity(최근 기업가치 140억 달러) 인수를 고려했으며, AI 연구원들이 Meta의 초지능(superintelligence) 팀에 합류하도록 수천억 원대의 연봉 패키지를 제안하고 있습니다(총지출액은 50억 달러에 이를 수 있습니다).

결론적으로 Meta는 최소 300억 달러, 아니, 정정하겠습니다. AI 선두 경쟁에서 이기기 위해서라면 얼마든지 쓸 준비가 되어 있었습니다.

Stratechery에 따르면, 이는 Meta의 모델 개발 성과 부진에 대한 대응으로 보입니다.

이러한 재평가의 직접적인 원인은 Meta 내부에서 발생한 초비상 사태로 보입니다. 최근 출시된 Llama 4는 실망스러웠고, 일부 사례에서는 기만적이기까지 했습니다. 이로 인해 창업자이자 CEO인 Mark Zuckerberg는 인재 영입을 위한 대대적인 지출에 나서게 되었습니다.

이 글은 이러한 투자가 성공할지에 대한 분석이 아니라, 왜 이런 투자를 하는지에 대한 분석입니다. 빅테크의 설비 투자(CapEx)에 대한 제 주장과 마찬가지로, 이 모든 것은 논리적입니다. 요약하자면, Meta는 다음과 같은 상황에 놓여 있습니다.

1. 개인적인 동기: Meta가 기반을 둔 플랫폼(Apple)과의 오랜 갈등의 역사는 '다음 빅 플랫폼을 소유하기 위해 무엇이든 한다'는 사고방식으로 이어졌습니다.
2. 수익성 높은 AI 애플리케이션: Meta는 이러한 투자의 ROI를 정당화할 수 있는 세계에서 가장 수익성 높은 AI 애플리케이션(광고 시스템) 중 하나를 보유하고 있습니다.
3. 만족스럽지 못한 발전 속도: Meta는 Zuck이 원하는 만큼 AI에서 진전을 이루지 못하고 있습니다. 모델 개선을 위한 세 가지 주요 경로(컴퓨팅, 데이터, 인재/알고리즘) 중 오늘날 가장 차별화되는 요소는 인재입니다.
4. 인센티브 + 합리적인 대안의 부재: Meta는 AI로 수익을 창출할 애플리케이션(당근)과 다음 대규모 플랫폼 전환기에 다른 누군가에게 의존해야 하는 리스크(채찍)를 동시에 가지고 있습니다. 게다가 합리적인 대체 투자처도 없습니다(지난 분기 이익 200억 달러!). 이는 곧 AI 군비 경쟁에 참여해야 함을 의미합니다.

자세히 들여다보면, AI에 대한 거대한 비전이 구체화되는 것을 볼 수 있습니다. 우리의 삶에 대한 맥락을 이해하고, 더 강력해지고 개인화될수록 더 나아지는 개인 비서가 손끝에서 바로 작동하는 세상입니다. 이 비서가 우리 삶에 더 깊이 통합될수록 대체하기는 더욱 어려워집니다.

그 개인 비서가 될 수 있는 기회의 창이 닫히고 있습니다. 이것이 Meta가 쫓는 목표이며, 그 비전을 향한 과소 투자의 위험은 과잉 투자의 위험보다 훨씬 큽니다.

이 글은 Meta의 AI 전략, 과거의 상처에서 비롯된 동기, 현재 기술 수준, 그리고 미래 비전에 대한 개요가 될 것입니다.

I. 역사적 배경

Meta의 동기를 이해하기 위해 알아야 할 세 가지 중요한 역사적 배경이 있습니다.

1. Meta는 처음부터 스스로를 플랫폼 기업으로 여겼고, 항상 그런 포부를 가지고 있었습니다.

이는 2010년대 초 Facebook 플랫폼에서 시작되었습니다. 기업들이 Facebook 생태계 위에서 앱을 만들 수 있도록 했죠(Farmville을 기억하시나요?). 초창기 Zuck과 팀의 눈에는 플랫폼이 광고만큼이나 중요했습니다.

하지만 모바일 시대가 도래하면서 Facebook은 모바일 애플리케이션일 뿐이며, 모바일 플랫폼은 Apple의 것이라는 사실이 명확해졌습니다. 그리고 이 사실은 Zuck에게 그 어떤 것보다 큰 스트레스를 안겨주었습니다.

"시간이 지나면서 Google, 특히 Apple은 소비자에겐 이로울 것이라고 생각했던 많은 것들을 우리가 하지 못하게 막았습니다. 어느 시점에 계산을 해보니, 우리가 유익하다고 생각했던 모든 것을 할 수 있었다면—추가적인 참여도 증가, 앱 사용 증가, 각종 수수료 회피 등을 고려했을 때—아마 지금보다 두 배는 더 수익성이 높은 회사가 되었을 겁니다." - Zuck, Stripe Sessions 인터뷰에서 (명확성을 위해 일부 편집)

2. 그 고통을 다시 겪지 않기 위해, Meta는 2010년대 초 미래 플랫폼에 대해 두 가지 확고한 베팅을 했습니다. 바로 AR/VR과 AI입니다.

AR/VR을 위해 Meta는 2014년 20억 달러에 Oculus를 인수했습니다. 잘 알려진 바와 같이, 그 플랫폼을 소유하기 위해 600억 달러 이상을 쏟아부었습니다.

AI를 위해 Meta는 2013년 Yann LeCun을 비롯한 정상급 AI 연구원들을 영입했고, Google과 함께 최고 AI 인재 시장에서 거의 독점적인 위치를 차지했습니다. FAIR(현 Meta AI)는 세계에서 가장 존경받는 AI 연구소 중 하나가 되었습니다.

3. Meta는 세계 어떤 기업보다도 수익성 높은 AI 애플리케이션 중 하나를 만들어냈습니다.

Meta는 GPU에 수백억, 어쩌면 수천억 달러를 수익성 있게 지출해왔습니다. 디지털 광고는 역사상 가장 수익성 높은 비즈니스 중 하나이며, 매출을 늘리는 방법은 사용자 수 증가, 스크린 타임 증가, 광고가 구매로 전환될 가능성 증가, 이 세 가지뿐입니다.

Meta의 추천 시스템은 세 번째 변수를 활용하는 최고의 방법으로, 보유한 모든 데이터를 이용해 광고를 개인화합니다. Llama 훈련에 GPU를 사용하기 전, Meta가 구매한 모든 GPU는 바로 이 목적을 위해 사용되었습니다(그리고 지금도 많은 GPU가 그렇게 사용되고 있습니다).

요약하자면, Zuck은 개인적으로나 재정적으로 다음 플랫폼을 소유하려는 동기가 매우 강하며, 이를 위해 어떤 대가라도 치를 준비가 되어 있습니다.

II. Meta의 현재 AI 제품군

Meta 모델에 대한 간략한 요약입니다 (Devansh의 Llama 4 분석에서 발췌):

• Scout: 단일 GPU에서 실행 가능한 1,000만 토큰 컨텍스트 창을 가진 효율적인 멀티모달 LLM.
• Maverick: "지능형 모델들"(GPT 4.5, 4o, Claude 3.7, DeepSeek R1, Gemini 2.0 Flash 등)을 압도하는 더 강력한 모델(여전히 상당히 효율적임).
• Behemoth: 동급 최고로 불리는 2조 파라미터 모델이지만, 아직 훈련 중이라 출시되지 않았습니다. 더 가벼운 모델들의 교사 모델(teacher model)로 사용됩니다.

Meta의 설비 투자(CapEx) 대부분은 모델 훈련 자금을 대기 위한 데이터 센터와 GPU에 사용되고 있습니다.

이러한 대규모 투자는 최첨단 모델에 대한 통제권을 확보하기 위함입니다. 다른 수익성 높은 애플리케이션 덕분에 모델 자체에서 수익을 낼 필요가 없으며, 이것이 바로 오픈소스 전략을 취하는 이유입니다. 오픈소스는 차별화된 전략을 제공하고, 커뮤니티 개발과 데이터라는 선순환 구조를 통해 목표 달성을 돕습니다.

그렇다면 Meta 모델의 성능은 어떨까요?

벤치마크에 따르면, Meta의 모델들은 경쟁에서 뒤처지고 있습니다.

LMArena에서 Llama 4 Maverick은 텍스트 모델 부문 39위에 머물러 있습니다. Artificial Analysis에 따르면, 지능 측면에서 경쟁력이 상당히 떨어집니다(추론 모델이 아니라는 점을 감안하면 논리적인 결과입니다). 속도와 가격 면에서는 합리적인 성능을 보이지만, 어떤 지표에서도 선두는 아닙니다.

분명히 말하고 싶습니다. 벤치마크는 오해의 소지가 있을 수 있습니다. 최근 한 친구가 말했듯이, "벤치마크는 얼마든지 입맛에 맞게 만들 수 있죠."

하지만 수많은 보고서가 같은 점을 시사합니다.

• Platformer: "회사는 작년 Llama 4의 기능 장애로 인해 패배했다."
• Stratechery: "Llama 4는 널리 실망스러운 모델로 여겨졌으며, 오리지널 Llama 팀의 상당수는 이미 Meta를 떠났다."
• The Information: "Meta는 자사의 최신 AI 모델인 Llama 4가 기술 벤치마크에서 기대만큼의 성능을 내지 못해 출시를 연기했다."
• WSJ: "회사 엔지니어들은 'Behemoth' 대규모 언어 모델의 성능을 크게 향상시키는 데 어려움을 겪고 있으며, 이로 인해 직원들 사이에서는 이전 버전에 비해 개선점이 공개 출시를 정당화할 만큼 충분한지에 대한 의문이 제기되고 있다."

이것은 Meta를 비난하려는 의도가 아닙니다. 저는 이 뉴스레터를 긍정적으로 유지하고 싶습니다! 하지만 보고서와 실제 행동을 바탕으로 볼 때, Meta의 모델이 기대에 미치지 못하고 있다고 결론 내리는 것이 타당해 보입니다. 그렇다면 왜 그들은 계속해서 이 목표를 쫓아야 할까요?

III. Meta의 AI 비전

Zuck은 AI 분야에서 Meta가 가질 몇 가지 _거대한 기회를 설명했습니다.

1. "궁극의 비즈니스 성과 창출 머신" 만들기

Meta의 광고 엔진은 매우 뛰어나서, 대부분의 경우 비즈니스 소유자보다 그들의 고객을 훨씬 더 잘 압니다. 이 광고 블랙박스는 Meta에게 가장 확실한 AI 투자 수익(ROI) 경로입니다.

Stratechery 인터뷰에서 Zuck은 이 시스템이 어떤 모습일지 설명했습니다.

"추천 기능을 개선해서, 어떤 비즈니스 성과를 달성하고 싶은 기업이든 우리에게 와서 콘텐츠를 제작할 필요도, 고객에 대해 아무것도 알 필요도 없게 만드는 겁니다. 그냥 '내가 원하는 비즈니스 성과가 이것이고, 이만큼 지불할 의향이 있다. 내 은행 계좌를 연결해 줄 테니, 당신이 달성할 수 있는 만큼의 비즈니스 성과에 대해 지불하겠다'고 말할 수 있게 하는 거죠." (명확성을 위해 일부 편집)

2. AI가 생성하는 개인화된 콘텐츠

사람들이 주로 자신과 연결되지 않은 사람들의 콘텐츠를 소비하게 되면서, Facebook과 Instagram은 소셜 미디어에서 미디어로 변모했습니다.

이제 우리는 그 다음 진화, 즉 AI가 생성하는 개인화된 콘텐츠를 보게 될지도 모릅니다.

Stratechery에서:

"우리 제품은 지금까지 두 번의 주요 시대를 거쳤다고 생각할 수 있습니다. 세 번째 시대는 AI가 생성하는 콘텐츠가 넘쳐나는 시대가 될 것이라고 생각합니다. 다른 것들이 사라지지는 않을 겁니다. 여전히 모든 크리에이터 콘텐츠가 있을 것이고, 친구 콘텐츠도 일부 남아있을 겁니다." (명확성을 위해 일부 편집)

하지만 앞서 언급했듯이, Zuck이 이러한 AI 투자로 쟁취하려는 거대한 비전은 개인화되고 항상 존재하는 AI입니다. 다시 말해, ROI는 플랫폼 참여도 증가로 이어져 더 많은 광고 수익을 창출하는 것입니다.

3. 범용 AI 어시스턴트

이것이 현재 AI 분야에서 가장 큰 목표입니다. 이런 관점에서 보면 OpenAI의 Jony Ive 영입이 이해가 됩니다. 기억(memory)의 중요성이 명확해집니다. 미래는 당신의 어시스턴트가 항상 함께하는 세상이며, 이를 소유하는 자가 AI 기업으로서 선두 자리를 차지하게 될 것입니다. 이것이 바로 OpenAI, Meta, Google이 싸우고 있는 것입니다.

"우리가 제공하려는 주요 가치는 두 가지입니다. AR 및 혼합 현실 측면에서 우리의 주된 목표는 강한 현존감(presence)을 만드는 것입니다. 다른 주요 초점은 개인화된 AI이며, Llama, Meta AI 및 관련 노력들이 여기에 해당됩니다. 이 모델들을 점점 더 지능적으로 만들기 위한 많은 개발이 진행 중이지만, AI가 당신에게 특별히 개인화될 때 정말로 매력적으로 변할 것이라고 생각합니다." - Zuck, Huge if True 팟캐스트에서 (명확성을 위해 일부 편집)

Meta는 사용자 데이터, AR/VR/AI 안경 분야의 선두 주자이며, 최첨단 경쟁에 참여할 수 있는 모델을 가지고 있습니다. 그들은 이 목표를 위해 경쟁할 좋은 위치에 있으며, 이러한 투자를 할 때 Meta가 가장 염두에 두는 것이 바로 이것일 것입니다.

IV. 그 비전을 어떻게 달성할 것인가 (힌트: 여전히 사람이 중요하다)?

이제 모든 것이 연결됩니다. Meta와 Zuck은 개인적인 상처, 재정적 동기, 그리고 AI 미래에 대한 비전을 가지고 있습니다. 하지만 어떻게 그곳에 도달할 수 있을까요?

AI 개선에는 세 가지 주요 벡터가 있습니다: 컴퓨팅(GPU/데이터센터/에너지), 데이터, 그리고 알고리즘(인재의 다른 표현). 컴퓨팅 병목 현상은 완화되었고, Meta는 2023년 이후 경쟁사들보다 더 많은 GPU를 확보했습니다.

Scale 투자와 위에서 언급한 모든 인재 투자를 통해, 그들은 데이터와 인재에 베팅하고 있습니다. 하지만 대부분은 인재에 대한 베팅입니다.

AI가 인간의 노동을 자동화한다는 말이 무성하지만, 정작 AI의 발전은 인간이 주도하고 있습니다.

Steve Jobs는 "인간의 역량 범위가 얼마나 넓은지 절대 잊지 말라"고 말했습니다. 그리고 Zuck은 잊지 않고 있습니다. 이것이 바로 그의 비전을 달성하고 지난 10년간 겪었던 동일한 플랫폼의 고통을 피할 수 있는 최고의 기회입니다.

Meta’s AI Strategy

Zuck’s Vision and Why Meta’s Spending so Much on Talent

Generative ValueEric Flaningam